레버리지(Leverage)
다른 이름: leverage · 배율 · 레버
정의
레버리지는 맡긴 증거금보다 몇 배 큰 규모의 포지션을 거래하는 것으로, 수익과 손실이 모두 그 배수만큼 커지고 강제청산 위험도 함께 커집니다.
레버리지의 작동 방식
10배 레버리지는 1,000 USDT 증거금으로 10,000 USDT 규모 포지션을 여는 것입니다. 가격이 1% 움직이면 증거금 대비 손익은 약 10%가 됩니다.
레버리지가 높을수록 강제청산 가격이 진입가에 가까워집니다. 수수료와 유지 증거금을 고려하면 10배에서는 약 10%보다 조금 작은 역방향 움직임에, 50배에서는 2%보다 작은 움직임에 청산될 수 있습니다.
최대 레버리지는 거래소, 종목, 포지션 크기에 따라 다르며 포지션이 클수록 허용 배수가 낮아지는 단계별 구조가 일반적입니다. 레버리지는 위험을 정하는 수단이 아니라 필요한 증거금을 줄이는 수단으로 이해하고, 손실 금액은 포지션 크기와 손절가로 관리하는 것이 안전합니다.
예시
ETH가 2,500 USDT일 때 500 USDT 증거금으로 10배 롱을 잡으면 포지션 규모는 5,000 USDT, 2 ETH입니다. ETH가 2,625 USDT로 5% 오르면 이익은 2 × 125 = 250 USDT로 증거금의 50%입니다. 반대로 2,375 USDT로 5% 떨어지면 250 USDT를 잃어 증거금이 절반으로 줄고, 약 9% 이상 떨어지면 유지 증거금 아래로 내려가 청산될 수 있습니다.
자주 하는 실수
- 증거금을 적게 넣고 높은 레버리지를 쓰면 위험이 작다고 착각합니다.
- 레버리지를 올린 뒤에도 포지션 수량을 그대로 두어 청산가가 손절가보다 먼저 오게 만듭니다.
- 수수료와 펀딩비도 포지션 전체 규모에 붙는다는 점을 잊어 높은 레버리지의 비용을 과소평가합니다.
배우고 실습하기
거래소에서 해 보기
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nexu888OKX 열기자주 묻는 질문
초보자는 레버리지를 몇 배로 써야 하나요?
정답은 없지만 많은 트레이더가 처음에는 2~3배 이하의 낮은 배수로 시작합니다. 중요한 것은 배수보다 손절했을 때 잃는 금액이 계좌의 작은 비율인지입니다.
레버리지를 높이면 수익이 늘어나나요?
같은 증거금으로 더 큰 포지션을 잡으니 수익과 손실이 모두 커집니다. 청산가도 가까워져 작은 반대 움직임에 포지션을 잃을 수 있습니다.